日本福島地震 半導體及手機核心配件行業(yè)或將受影響

　　11月22日清晨，日本福島縣海域發(fā)生最大震度近5級的地震，仙臺市仙臺港同一天上午8時3分觀測到1.4米海嘯。

　　△日本氣象廳發(fā)布“海嘯警報”后出現(xiàn)大量撤離沿海地區(qū)的車輛(22日清晨，福島縣磐城市)

　　據(jù)日本媒體報道，海洋內(nèi)的地震波與7.3級日本東部地震有關，福島縣可能將受到打擊，氣象廳預測，今后一周內(nèi)很有可能發(fā)生相同規(guī)模的地震。

　　當?shù)鼐W(wǎng)友反饋震感強烈，但更擔心的是福島核電站，因為它在5年前的大地震受損嚴重，2011年發(fā)生地震之后，該核電站發(fā)生了爆炸事故。觸發(fā)了最高等級的核事故，而那次大地震的震中幾乎和本次地震發(fā)生在同一區(qū)域。

　　日本地震導致日系半導體大缺貨

　　地震地帶中仙臺、福島一帶是東芝、富士通等日本半導體制造廠的聚集地。

　　1、地震對日本電子行業(yè)有一定負面影響，短期內(nèi)可能引發(fā)電子產(chǎn)品價格上漲，但整體上影響不大。日本作為全球最重要的電子產(chǎn)品及其元器件、原材料產(chǎn)地之一。地震的發(fā)生短期內(nèi)將影響全球電子供應鏈的有效供給，短期內(nèi)引起電子元器件供給的短缺和價格的提高。但從整體來看，日本電子行業(yè)主要的聚集在東京、京都、大阪等地，地震對這些地區(qū)并未造成直接的影響，因此對全球電子行業(yè)影響有限。

　　2、地震對半導體行業(yè)影響較大。東芝電子半導體生產(chǎn)廠和富士通半導體廠聚集，電力不足。是將對高端半導體芯片的供給產(chǎn)生影響。東芝是全球主要的NAND Flash 和CMOS 傳感器(數(shù)碼相機核心部件)供應商，停產(chǎn)將會使得這些產(chǎn)品的供應受到影響，短期內(nèi)數(shù)碼相機、攝像機等產(chǎn)品價格將會上漲。

　　3、地震對液晶面板行業(yè)影響有限。日本玻璃基板廠(旭硝子、康寧)和夏普、東芝等面板廠位于東京、大阪等地，而且這些企業(yè)防震強度很高，2009 年8 月同樣強度的地震沒有影響，因此本次地震對液晶面板行業(yè)影響比較小。另外，液晶面板行業(yè)現(xiàn)在處在淡季，庫存水平較高，產(chǎn)品價格之前尚有下降趨勢，因此此行業(yè)所受的影響很小。

　　4、如果電力供應持續(xù)緊張，則可能對電子行業(yè)影響較深。“福島-1”核電站處于凍結狀態(tài)。目前為止那里仍在進行解除事故影響的工作。“福島-2”核電站核廢料池的冷卻系統(tǒng)停止運行。由于地震導致日本國內(nèi)電力供應不足，交通不暢!零部件的生產(chǎn)，供應出現(xiàn)了嚴重問題，待完全恢復。

　　日本地震-手機核心配件將面臨缺貨

　　仙臺機場停止所有航班的起飛，同時將部份到達航班改飛其他機場降落。整個機場現(xiàn)在處于緊急避難狀態(tài)。

　　據(jù)悉其在日本仙臺設有相機工廠，仙臺大部分地區(qū)已經(jīng)被海水所淹沒。該工廠將受到嚴重影響。據(jù)悉，這家工廠主要負責旗艦級產(chǎn)品的生產(chǎn)，如D3系列數(shù)碼單反相機、F6膠片單反相機等。

　　據(jù)悉，目前在全球數(shù)碼相機市場，排名前列的幾乎是“清一色”的日本企業(yè)，尤其是在高端單反相機的銷量上，佳能、尼康一直排名前兩位，有業(yè)內(nèi)人士估計，經(jīng)歷本次地震影響，這些產(chǎn)品的生產(chǎn)和出貨或將受到波及。缺貨已經(jīng)是必然!漲價更加無法避免!

　　而在未來幾周，隨著破壞蔓延至全球供應鏈，這些公司可能會遭受更大的打擊，可能引發(fā)部分關鍵電子原料和零組件短期缺貨。地震造成的交通中斷可能導致成品無法運到機場或碼頭，造成供應鏈的壓力。

　　日本廠商受損，中國相關廠商成為替補而受益

　　受此次地震影響，只要是和日本面板廠相關的廠商，上下游都會受到影響。日本相關廠商停產(chǎn)或者運輸物流受損難以很快恢復，中國相關廠商可能成為替代者而受益。另外，由于地震對某些家電產(chǎn)品造成較大損害，可能將增加市場需求。

　　國內(nèi)被動元件企業(yè)或許短期收益。被動元件方面，全球日本片式電感占比81%、固態(tài)電容、鋁制電容約76%、MLCC 為 52%均為全球第一大，片式電阻為39%，為全球第二，僅次于臺灣。國內(nèi)被動元件生產(chǎn)企業(yè)已經(jīng)具備一定的全球競爭力，有可能會從中受益。

　　日本地震對日系半導體廠商產(chǎn)能有重大影響，利好國內(nèi)半導體上下游，對大陸企業(yè)是加速追趕的契機!

　　建議：短期來看，Nand Flash、CMOS 傳感器產(chǎn)品價格可能顯著上漲，中高端的電容、電阻、電感、晶振等被動元件供給可能出現(xiàn)短缺，國內(nèi)具有全球競爭力的企業(yè)將會從中受益。因此，建議關注國內(nèi)被動元件企業(yè)。

　　日本福島為什么多發(fā)生地震?

　　日本地處全球最活躍的地震帶——環(huán)太平洋地震帶上，這是全球地震最多的的地震帶。同時也是太平洋板塊與亞歐板塊擠壓碰撞的地方。據(jù)統(tǒng)計，日本每年發(fā)地地震數(shù)千次，其中震級在3級以上的每天就有4次。在日本地震已經(jīng)成為常態(tài)。