2017年上半年全球TV代工市場和代工廠表現(xiàn)分析

　　2017年上半年全球TV市場出貨現(xiàn)疲態(tài)，根據(jù)群智咨詢(Sigmaintell)數(shù)據(jù)顯示，上半年全球TV市場出貨同比下降7.1%，市場情緒低迷。在此大環(huán)境下，根據(jù)群智咨詢(Sigmaintell)全球TV代工市場出貨數(shù)據(jù)顯示，2017年上半年全球LCD TV代工市場出貨總量為3305萬臺，同比增長4.3%。代工廠和品牌廠之間的表現(xiàn)差異我們分季度來看：一季度全球TV代工市場出貨同比增長13.5%，主要是因為品牌對一季度需求預期積極，因此增加了代工訂單;二季度因為無論是中國市場還是海外市場都進入需求淡季，并且因為前期面板價格一直過高導致品牌廠商無力促銷，而海外客戶也因為面板價格處于下行通道而推遲訂單的釋放，因此二季度全球代工市場出貨同比下跌2.4%。

　　根據(jù)群智咨詢(Sigmaintell)全球TV代工市場出貨數(shù)據(jù)顯示， 2017年上半年全球TV代工市場呈現(xiàn)如下特點：

　　從尺寸結構上看，32”及以下出貨同比增長5.1%，39”-43”出貨同比下降2.8%，48”-50”出貨同比下降13.2%，55”出貨同比增長16.7%，55”以上出貨同比增長87.8%。以上的同比變化可以看出，全球TV代工廠也在積極推動大尺寸化并且調(diào)整自己的產(chǎn)品結構，從今年毅昌的表現(xiàn)就可以看到這種趨勢。 雖然2017年上半年全球TV代工廠32”及以下占比為46%，比重仍然較大，品牌廠商現(xiàn)階段仍然是將中低端機型交給代工廠代工，但我們從以上尺寸的變化不難看出，未來代工廠在大尺寸上也能有所發(fā)展。

　　從供應鏈看， 2017年上半年全球TV代工廠逐漸增長對大陸面板廠的采購量，其中全球TV代工廠對中電熊貓的采購量同比增長197%， 華星同比增長19.1%，BOE同比增長1.8%，惠科在二季度也開始向代工廠出貨。全球TV代工廠對群創(chuàng)的采購穩(wěn)中有增，同比增長8.3%， 而夏普面板則基本上供應給富士康，出貨同比增長247.6%。友達，LGD，三星的采購量出現(xiàn)同比下滑。

　　從客戶結構看，因為互聯(lián)網(wǎng)品牌在2017年上半年出貨出現(xiàn)大幅下滑，因此全球TV代工廠上半年給互聯(lián)網(wǎng)品牌的出貨大幅下降，但與此同時國際品牌在低端機型上開始尋求更多的代工機會，因此2017年上半年TV代工市場也迎來了國際品牌更多的代工訂單。

　　從各代工廠的表現(xiàn)看：

　　1.TPV在上半年出貨排名首位，出貨同比增長0.1%。TPV受互聯(lián)網(wǎng)品牌訂單下降的影響，上半年出貨增長幅度較小。但憑借其自有品牌飛利浦出貨的增長，以及BBY，LGE 出貨同比增長，帶動了TPV出貨微幅增長。

　　2.因為夏普在2017年上半年進行大力促銷，帶動了富士康上半年的出貨表現(xiàn)，2017年上半年出貨同比增長109.5%。雖然增幅亮眼，但庫存問題仍然是富士康下半年面臨的最嚴峻的問題，隨著下半年各品牌廠商大力促銷，夏普品牌的出貨將會受到抑制，富士康下半將面臨的非常艱巨的挑戰(zhàn)。

　　3.TCL OEM2017年上半年出貨同比增長28.6%。根據(jù)群智咨詢(Sigmaintell)全球TV代工市場出貨數(shù)據(jù)顯示，其客戶BBY出貨上半年大幅增長，同時TCL OEM在海外多年的市場運作，外銷出貨持續(xù)增長，帶動了TCL OEM出貨的增長。

　　4.BOE高創(chuàng)2017年上半年出貨同比下跌8.4%。主要客戶BBY減少訂單，海爾因為調(diào)整產(chǎn)品結構減少32”的需求，因此高創(chuàng)上半年出貨表現(xiàn)一般。但從二季度開始高創(chuàng)開始給三星，LGE出貨，并且在三季度也將給VIZIO出貨，因此下半年高創(chuàng)將迎來增長。

　　5.中新科技2017年上半年出貨同比增長16%。從客戶結構看，國內(nèi)海爾增加了中新科技的代工量，外銷北美、歐洲超市渠道有合作穩(wěn)步增長，帶動了中新科技出貨的增長。

　　6.兆馳憑借較強的供應鏈操盤能力和不斷提升的研發(fā)能力，2017年上半年出貨同比增長1.5%。啟悅在海外客戶方面深耕，因此上半年出貨同比增長31.2%。 其他代工廠上半年表現(xiàn)不理想，根據(jù)群智咨詢(Sigmaintell)全球TV代工市場出貨數(shù)據(jù)顯示，康冠同比下降19.7%，惠科同比下降23.6%，彩訊同比下降49.3%，瑞軒同比下降29.5%，仁寶同比下降26.4%，偉創(chuàng)力同比下降60.3%。

　　上半年TV市場需求減弱，雖然全球TV代工廠的出貨是同比增長的，但是根據(jù)群智咨詢(Sigmaintell)數(shù)據(jù)顯示，二季度末代工廠庫存堆積，因此接單能力會受到一定影響。隨著下半年TV市場旺季的到來和面板價格的回落，群智咨詢(Sigmaintell)預測，2017年下半年TV代工廠將迎來恢復性增長，出貨量預計為3990萬臺，同比增長4.9%。

　　2017年H1全球13大代工廠商出貨量和同比情況(Unit： K sets)

　　備注：自2017年一季度開始，夏普品牌TV出貨量全球計入富士康(Foxconn)。