甲骨文：布局云計(jì)算遭diss 埃里森：穩(wěn)住，我們能贏！

　　毋庸置疑的是，市值2045億美元的甲骨文，至今仍是世界上最賺錢(qián)的軟件公司之一。創(chuàng)始人拉里·埃里森是一個(gè)強(qiáng)勢(shì)、侵略性不加掩飾的人物。

　　甲骨文(甲骨文公司 (NYSE：ORCL))今天盤(pán)后將公布最新一季度的財(cái)報(bào)。公司股價(jià)今年以來(lái)上漲超30%.不過(guò)，公司在上個(gè)季度業(yè)績(jī)公布后，股價(jià)創(chuàng)下了四年來(lái)的最大單日跌幅。甲骨文目前報(bào)50.05美元/股，上一交易日跌幅0.67%.

　　對(duì)于公司本季度的業(yè)績(jī)，市場(chǎng)普遍給予較為積極的預(yù)測(cè)。FactSet調(diào)查的30位分析師平均預(yù)期每股調(diào)整后收益為68美分，與去年同期相比增長(zhǎng)了11%.另外，對(duì)27位分析師中平均預(yù)期營(yíng)收為95.7億美元，比去年同期增長(zhǎng)5.9%.

　　分析師預(yù)計(jì)，甲骨文云計(jì)算的總收入將比去年同期增長(zhǎng)近49%，達(dá)到15.6億美元，預(yù)計(jì)軟件服務(wù)業(yè)務(wù)(SaaS)收入將達(dá)到11.4億美元。內(nèi)部軟件總收入預(yù)計(jì)將增長(zhǎng)1%，達(dá)到61.9億美元，新軟件許可費(fèi)用下降7.5%，達(dá)12.5億美元。

　　在FactSet的調(diào)查中，覆蓋甲骨文的36位分析師，有25位給出增持或買(mǎi)入評(píng)級(jí)，10位給出持有評(píng)級(jí)，還有一位給出賣(mài)出評(píng)級(jí)。分析師平均目標(biāo)股價(jià)為55.76美元，比當(dāng)前股價(jià)高出逾11%。

　　大力布局云計(jì)算 甲骨文野心勃勃

　　毋庸置疑的是，市值2045億美元的甲骨文，至今仍是世界上最賺錢(qián)的軟件公司之一。創(chuàng)始人拉里。埃里森是一個(gè)強(qiáng)勢(shì)、侵略性不加掩飾的人物。

　　埃里森帶領(lǐng)甲骨文超越IBM，成為了微軟之后的全球第二大軟件公司。與此同時(shí)，亞馬遜則從一眾云服務(wù)商中脫穎而出，分析指出，亞馬遜在一個(gè)季度內(nèi)的收入增幅已經(jīng)大幅超過(guò)了全部云服務(wù)市場(chǎng)的增幅，并預(yù)計(jì)下個(gè)季度，亞馬遜還將獲得比競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手高出15%的收入。

　　甲骨文和亞馬遜原本是兩條平行線上的公司，沒(méi)有交集，但是快速崛起的新興云計(jì)算卻把兩家科技巨頭聯(lián)系到了一起，很快兩者開(kāi)始了兵荒馬亂的市場(chǎng)份額爭(zhēng)奪之戰(zhàn)。

　　2014年，埃里森辭任甲骨文CEO，該任CTO，并且通過(guò)大規(guī)模收購(gòu)來(lái)補(bǔ)全甲骨文自有業(yè)務(wù)的不足，縮減了成為完整云服務(wù)商的時(shí)間。

　　甲骨文一連收購(gòu)了15家覆蓋云各環(huán)節(jié)的創(chuàng)新公司，收購(gòu)對(duì)象不僅包括如云客戶服務(wù)提供商RightNow等垂直領(lǐng)域公司，也包括虛擬化技術(shù)公司Xsigo、Docker容器管理服務(wù)商StackEngine等技術(shù)公司。

　　另外，甲骨文開(kāi)始進(jìn)行集成整合，產(chǎn)品標(biāo)準(zhǔn)化和自動(dòng)化，最終向客戶提供包括IaaS、PaaS和SaaS三個(gè)層次完整的云計(jì)算服務(wù)。

　　揠苗助長(zhǎng)惹非議 業(yè)務(wù)增長(zhǎng)引擔(dān)憂

　　不過(guò)，對(duì)于甲骨文在云計(jì)算業(yè)務(wù)激進(jìn)的推進(jìn)行為，市場(chǎng)持有懷疑的態(tài)度。

　　就目前的數(shù)據(jù)來(lái)看，加入甲骨文合作伙伴網(wǎng)云計(jì)劃的成員已經(jīng)超過(guò)2600家，但卻仍低于以往甲骨文以軟件為基礎(chǔ)構(gòu)建上萬(wàn)家規(guī)模的生態(tài)體系。

　　上月中，甲骨文公司遭瑞銀(UBS)降低評(píng)級(jí)，瑞銀認(rèn)為，公司主導(dǎo)的市場(chǎng)轉(zhuǎn)向高度競(jìng)爭(zhēng)的云市場(chǎng)，擔(dān)心該公司股票的估值過(guò)高。

　　瑞銀分析師Jennifer Swanson Lowe給予甲骨文中性評(píng)級(jí)，目標(biāo)價(jià)55美元，之前評(píng)級(jí)和目標(biāo)價(jià)分別為買(mǎi)進(jìn)和57美元。

　　Lowe在給客戶的研究報(bào)告中寫(xiě)道∶雖然大力進(jìn)軍云端市場(chǎng)對(duì)甲骨文的未來(lái)是正確之舉，但是該股目前的較高估值不容該公司出絲毫差錯(cuò)，并且華爾街的預(yù)期似乎并未充分反映出隨著業(yè)務(wù)轉(zhuǎn)型，該公司利潤(rùn)率或成長(zhǎng)所面臨的短期風(fēng)險(xiǎn)。

　　另外，MarketWatch報(bào)道稱，甲骨文公司似乎處在一個(gè)向云計(jì)算過(guò)渡的可預(yù)測(cè)階段，但迄今為止該公司還沒(méi)有達(dá)到預(yù)期的水平。

　　從業(yè)績(jī)來(lái)看，甲骨文的業(yè)績(jī)讓市場(chǎng)很不滿意。在花了數(shù)年的時(shí)間討論云計(jì)算數(shù)據(jù)的可能性之后，公司給出的第二季度指引不及預(yù)期的結(jié)果，引發(fā)市場(chǎng)對(duì)該業(yè)務(wù)增長(zhǎng)的擔(dān)憂。

　　“一時(shí)失誤”不要緊 后市期望會(huì)更高

　　不過(guò)，甲骨文創(chuàng)始人兼董事長(zhǎng)埃里森在10月份的年度全球會(huì)議上，并沒(méi)有表現(xiàn)出對(duì)云業(yè)務(wù)擔(dān)心的跡象。

　　埃里森專(zhuān)注于數(shù)據(jù)庫(kù)和安全技術(shù)，對(duì)亞馬遜公司的云服務(wù)(AWS)發(fā)起挑戰(zhàn)，力圖保證以AWS的一半價(jià)格提供數(shù)據(jù)庫(kù)存儲(chǔ)，并展示其全自動(dòng)數(shù)據(jù)庫(kù)系統(tǒng)。

　　另外，埃里森還利用“艾可菲數(shù)據(jù)泄露”事件來(lái)展示其云的安全性，他聲稱這將幫助艾可菲阻擋黑客攻擊，防止數(shù)據(jù)泄露對(duì)1.4億美國(guó)用戶的個(gè)人數(shù)據(jù)造成了損害。

　　對(duì)于今日即將公布的業(yè)績(jī)，分析師們普遍認(rèn)為甲骨文業(yè)績(jī)應(yīng)好于預(yù)期，市場(chǎng)等待數(shù)據(jù)以觀察甲骨文的業(yè)績(jī)下滑只是“一時(shí)失誤”，亦或?qū)⒊尚鲁B(tài)。若本次業(yè)績(jī)?cè)俅尾患邦A(yù)期，甲骨文股價(jià)或出現(xiàn)較大震蕩。