盡管全球缺芯，但只有兩種芯片會漲價

全球缺芯，以芯片為支柱產(chǎn)業(yè)的韓國，5月出口創(chuàng)下32年來最大增幅；季度，全球10大芯片制造公司的季度總營收飆升至創(chuàng)歷史記錄的227.5億美元。看起來，芯片行業(yè)一片大好，似乎只要是做芯片的，都能享受到供應(yīng)短缺的漲價紅利，但事實并非如此。

　　//什么樣的芯片會漲價？ //

　　研究公司Natixis 亞太區(qū)首席經(jīng)濟學(xué)家 Alicia Garcia-Herrero 表示，全球缺芯不假，短期內(nèi)無法解決也是真的；各行各業(yè)，包括電子產(chǎn)品、汽車制造、農(nóng)具生產(chǎn)等等都受到極大影響。但是，盡管缺芯影響是全方位的，但真正漲價“賺大錢”的只有少數(shù)幾種芯片而已。

　　Alicia Garcia-Herrero 表示，盡管很多行業(yè)都受到缺芯的影響，但有些行業(yè)的芯片供應(yīng)還是過剩的。她對媒體表示，其實底端芯片的產(chǎn)能是過剩的，這部分芯片的價格不但難以上漲，還非常有可能下跌。但是性能更好、與5G和電動車相關(guān)的芯片，才是真正被需要的且會漲價的芯片，只有能夠設(shè)計、制造這兩種芯片的企業(yè)才會賺到錢。另外，芯片的上游原材料供應(yīng)商也會享受久違的“芯片超級通脹周期”的紅利。

　　全球缺芯的原因是多方面的。但有一點是確定的，所有的驅(qū)動因素短期內(nèi)都不會有解決方案。目前的芯片格局是，美國有很多芯片設(shè)計公司，但全球大部分芯片都由中國臺灣、韓國和中國大陸制造。這種分工格局，在當(dāng)前的情況下面臨諸多風(fēng)險，漲價是唯一可預(yù)見的結(jié)果。

　　//它們已經(jīng)賺到芯片漲價的錢 //

　　市場研究公司TrendForce的數(shù)據(jù)顯示，全球10大芯片制造公司一季度總營收多達(dá)至227.5億美元！其中，臺積電獨占全球芯片制造營收的57%至129億美元。細(xì)分來看，7、12和16納米芯片是該公司的主要收入來源。另外，中芯國際一季度收入增長15%至11億美元。

　　TrendForce認(rèn)為，在2021年上半年，芯片制造商沒有進(jìn)行顯著的產(chǎn)能擴張，但在2021年第二季度，芯片需求強勁，這意味著芯片制造商將繼續(xù)保持滿載產(chǎn)能，收入仍然可期。

　　另一方面，一些國家的政府直接要求芯片制造廠，在安排生產(chǎn)時優(yōu)先考慮汽車芯片。這將進(jìn)一步收緊分配給其他非汽車應(yīng)用芯片的制造產(chǎn)能?？傮w而言，TrendForce預(yù)計，前十大芯片制造商的季度總收入將在2021年第二季度環(huán)比增長1-3%，再次達(dá)到歷史最高水平。

　　韓國5月的出口數(shù)據(jù)也說明這一點。數(shù)據(jù)顯示，韓國5月份芯片出口年環(huán)比增長24.5%，連續(xù)第11個月增長，汽車出貨量飆升93.7%。

　　美國銀行（Bank of America）近期研報表示，隨著各國從新冠病毒大流行中復(fù)蘇，5G將成為一個大趨勢。芯片是智能手機的重要組成部分，也是5G技術(shù)作為下一代移動互聯(lián)網(wǎng)，具有超快的下載和上傳速度的必備零部件。

　　美國銀行分析師Vivek Arya為首的團隊稱，5G可能是最終的“重新開放”主題，因為消費者冒險外出，要求更快的蜂窩寬帶覆蓋和容量。該機構(gòu)估計，去年只有約20%的智能手機擁有5G技術(shù)，但到2021年這一比例將增至40%。

　　如果5G手機進(jìn)一步普及，那么7納米以及更先進(jìn)制程的芯片預(yù)計會迎來爆發(fā)增長。