巔峰對(duì)決：三大頂流半導(dǎo)體廠商高端工藝逐鹿，你更看好誰？

集成電路的成功和普及在很大程度上取決于IC制造商是否有能力繼續(xù)以相對(duì)低的功耗提供更高的性能。隨著主流CMOS工藝達(dá)到理論、實(shí)踐和經(jīng)濟(jì)極限，降低IC成本不可避免地與不斷增長(zhǎng)的技術(shù)和晶圓廠制造規(guī)程緊密相連。

在代工行業(yè)，采用先進(jìn)的工藝節(jié)點(diǎn)更能帶來明顯的成本競(jìng)爭(zhēng)優(yōu)勢(shì)。2020年，臺(tái)積電（TSMC）是業(yè)界唯一同時(shí)使用7nm和5nm工藝節(jié)點(diǎn)用于IC制造的企業(yè)，此舉也使得TSMC每片晶圓的總收入大幅增加，達(dá)到1634美元。這一數(shù)字比GlobalFoundries高66%，是UMC和中芯國際的兩倍多。據(jù)稱，當(dāng)年曾有16家年收入超過10億美元的頂級(jí)無晶圓IC供應(yīng)商排隊(duì)等候使用這些最先進(jìn)的工藝制造其最新的設(shè)計(jì)。除了代工和邏輯IC制造，三星（Samsung）、美光（Micron）、SK海力士（SKHynix）和Kixia等存儲(chǔ)器供應(yīng)商也將先進(jìn)的工藝用于DRAM和閃存器件的制造，以實(shí)現(xiàn)芯片成本和性能的優(yōu)化。

然而，縱觀整個(gè)行業(yè)近些年的發(fā)展，無論器件類型如何，在巨大的研發(fā)投入面前，集成電路行業(yè)內(nèi)目前只有極少數(shù)公司有能力持續(xù)開發(fā)前沿工藝技術(shù)。

半導(dǎo)體技術(shù)節(jié)點(diǎn)的演進(jìn)史

65nm、28nm、10nm、7nm……，這些有關(guān)半導(dǎo)體技術(shù)（工藝）節(jié)點(diǎn)的名詞正在成為耳熟能詳?shù)男袠I(yè)熱詞，而每一個(gè)名詞的背后都代表著半導(dǎo)體晶圓廠數(shù)十億甚至數(shù)百億美元的投資。傳統(tǒng)上，技術(shù)節(jié)點(diǎn)常常用來表征晶體管的柵極長(zhǎng)度。今天，這些技術(shù)節(jié)點(diǎn)基本上演變成一個(gè)營(yíng)銷名稱。

回顧過去20多年的發(fā)展歷程，半導(dǎo)體技術(shù)節(jié)點(diǎn)的路線圖走過了這樣一個(gè)過程：

發(fā)展史

●   1997年，大多數(shù)領(lǐng)先的半導(dǎo)體企業(yè)引入了250nm工藝節(jié)點(diǎn)；

●   1999年，英特爾（Intel）、德州儀器（TI）、IBM和TSMC推出180nm工藝節(jié)點(diǎn)；

●   2001年，僅僅兩年后，這幾家公司又推出了130nm節(jié)點(diǎn)；

●   2004年，AMD、英飛凌（Infineon）、TI、IBM和TSMC推出90nm工藝節(jié)點(diǎn)；

●   2006年，Intel、AMD、IBM、UMC、Chartered Semiconductor（特許半導(dǎo)體）和TSMC推出了65nm技術(shù)節(jié)點(diǎn)；

●   2008年，松下、Intel、AMD、IBM、英飛凌、三星、中芯國際和Chartered Semiconductor推出了45nm工藝節(jié)點(diǎn)；

●   2014年，Intel向消費(fèi)者交付了首批14nm級(jí)設(shè)備；

●   2017年，三星首次發(fā)布了其10nm工藝節(jié)點(diǎn)版本；同年，TSMC宣布從2018年開始生產(chǎn)7nm技術(shù)節(jié)點(diǎn)產(chǎn)品。

圖1：全球半導(dǎo)體技術(shù)節(jié)點(diǎn)演進(jìn)路線圖

（圖源：anysilicon）

英特爾：重命名技術(shù)節(jié)點(diǎn)，開啟全新A時(shí)代

在英特爾2022年投資者會(huì)議上，首席執(zhí)行官帕特·基辛格在演講中宣布了公司主要業(yè)務(wù)部門的產(chǎn)品路線圖和關(guān)鍵執(zhí)行里程碑，其中也包括英特爾的代工服務(wù)。

在新工藝方面，英特爾公布的路線圖將延伸至2025年，同時(shí)勾勒出該公司未來工藝節(jié)點(diǎn)的年度目標(biāo)，從標(biāo)準(zhǔn)納米級(jí)技術(shù)到難以置信的A級(jí)（angstrom-class）晶體管。英特爾還透露了A級(jí)技術(shù)的第一個(gè)細(xì)節(jié)，比如RibbonFET——自FinFET問世十年來的又一個(gè)新的晶體管設(shè)計(jì)，以及PowerVia——一種將晶體管夾在布線層之間的新型背面電源傳輸技術(shù)。

此外，英特爾還再次更改了其工藝節(jié)點(diǎn)的命名方案，新的命名方式將與TSMC等外部代工企業(yè)使用的命名相匹配。英特爾的10nm增強(qiáng)型SuperFin現(xiàn)在將改名為“Intel7”，傳統(tǒng)的公司名 + “nm”后綴這種技術(shù)節(jié)點(diǎn)命名方式將不再使用。為此，英特爾后續(xù)所有的技術(shù)節(jié)點(diǎn)名稱也將調(diào)整，英特爾的7nm將變?yōu)椤癐ntel4”，依此類推。

其實(shí)，英特爾重新命名其工藝節(jié)點(diǎn)的決定頗有些無奈。英特爾在10nm節(jié)點(diǎn)上的失誤導(dǎo)致了一系列的修改和隨后三個(gè)節(jié)點(diǎn)的延遲，同時(shí)也失去了在行業(yè)內(nèi)的工藝領(lǐng)導(dǎo)權(quán)。盡管在3nm工藝節(jié)點(diǎn)上TSMC的確領(lǐng)先英特爾，但英特爾的節(jié)點(diǎn)命名方案在一定程度上錯(cuò)誤地放大了和TSMC的差距。目前，從基于晶體管密度角度來看，英特爾的10nm更類似于臺(tái)積電的7nm，而英特爾的7nm與臺(tái)積電5nm相當(dāng)，因此做出命名調(diào)整還是有意義的。

隨著第12代Intel Core處理器的推出，表明Intel 7已正式量產(chǎn)。研發(fā)中的Intel4采用了極紫外（EUV）光刻技術(shù)，預(yù)計(jì)于2022年下半年投入生產(chǎn)，采用該工藝后，每瓦晶體管性能將提高約20%。后續(xù)的Intel 3使得每瓦性能進(jìn)一步提高18%，預(yù)計(jì)于2023年下半年投入生產(chǎn)。憑借RibbonFET和PowerVia，Intel 20A有望實(shí)現(xiàn)每瓦性能提高15%，基于英特爾公布的路線圖，預(yù)計(jì)將在2024年上半年投入生產(chǎn)準(zhǔn)備。Intel 18A則再次將每瓦性能提高10%，預(yù)計(jì)2024年下半年投入生產(chǎn)。

依據(jù)公司制定的戰(zhàn)略目標(biāo)，到2025年，英特爾有望恢復(fù)晶體管每瓦性能的行業(yè)領(lǐng)先地位。由于英特爾對(duì)其高NA EUV、RibbonFET、PowerVia、Foveros Omni和Direct等技術(shù)報(bào)有很高的期待，因此其領(lǐng)導(dǎo)者認(rèn)為，半導(dǎo)體技術(shù)創(chuàng)新沒有盡頭，摩爾定律也沒有盡頭。

圖2：英特爾全新的技術(shù)節(jié)點(diǎn)發(fā)展路線圖

（圖源：Intel）

三星：完善GAA芯片技術(shù)，2027年計(jì)劃推出1.4nm芯片

三星是最大的內(nèi)存芯片制造商，該公司還經(jīng)營(yíng)代工業(yè)務(wù)，為其他公司制造半導(dǎo)體芯片。今年早些時(shí)候，三星首開行業(yè)先河開始生產(chǎn)3nm芯片（3GAE）。該公司在解決方案中采用了Gate All- Around（GAA）晶體管架構(gòu)，新的架構(gòu)比FinFET架構(gòu)帶來了性能和功耗方面的改進(jìn)，芯片尺寸更小。

在繼續(xù)提高3nm GAA解決方案的性能和功率效率的同時(shí)，三星還計(jì)劃在2024年推出第二代3nm芯片（3GAP），并在2025年推出Plus迭代（3GAP+）。根據(jù)三星自己釋放的信息，其第二代解決方案比第一代解決方案的芯片尺寸小20%，功耗也更低。

3nm工藝技術(shù)引入量產(chǎn)后，三星的下一步驟是：進(jìn)一步增強(qiáng)基于GAA的技術(shù)，計(jì)劃在2025年引入2nm工藝，2027年引入1.4nm工藝。屆時(shí)，其先進(jìn)半導(dǎo)體的生產(chǎn)能力將比今年增長(zhǎng)三倍以上，但三星并沒有透露這些先進(jìn)的解決方案將帶來哪些性能上的改進(jìn)。

圖3：三星用于其3nm技術(shù)節(jié)點(diǎn)的GAAFET，與5nm FinFET工藝相比，可將功耗降低45%，性能提高23%（圖源：Samsung）

關(guān)于GAA芯片技術(shù)，為方便大家理解，在這里我們稍作解釋。當(dāng)半導(dǎo)體工藝節(jié)點(diǎn)不斷微縮，尤其是5nm之后，相繼出現(xiàn)了3nm、2nm、1.4nm、1nm。然而，新的問題同時(shí)出現(xiàn)，原來的3D FinFET晶體管將無法應(yīng)對(duì)極限微觀世界的技術(shù)要求，因鰭片距離太近，漏電流變大，物理材料的極限讓3D FinFET晶體管的結(jié)構(gòu)很難形成。這時(shí)，我們開始頻繁地聽到GAA這個(gè)新名詞。

GAA全稱Gate-All-Around，是一種環(huán)繞式柵極技術(shù)晶體管，也叫做GAAFET。它的概念由比利時(shí)的研究人員于1990年在公開發(fā)表的文章中首次提出。GAAFET相當(dāng)于3D FinFET的改良版，這項(xiàng)技術(shù)下的晶體管結(jié)構(gòu)又一次發(fā)生改變，柵極和漏極不再是鰭片的樣子，而是變成了一根根的“小棍子”，垂直穿過柵極，這樣，柵極就能實(shí)現(xiàn)對(duì)源極、漏極的四面包裹，解決了原來因鰭片間距過小帶來的問題。

臺(tái)積電：目標(biāo)明確，2024年N3E，2026年N2

臺(tái)積電（TSMC）是全球第一大半導(dǎo)體代工企業(yè)，于今年9月份開始批量生產(chǎn)3nm芯片（N3工藝），這是在三星首次開始大規(guī)模生產(chǎn)3nm芯片三個(gè)月后發(fā)生的。預(yù)計(jì)兩家企業(yè)將會(huì)在快速提高3nm工藝產(chǎn)量上展開激烈競(jìng)爭(zhēng)，以確保贏得高通（Qualcomm）和英偉達(dá)（Nvidia）這樣的大客戶訂單。

從多家媒體報(bào)道的信息看，蘋果公司是臺(tái)積電使用N3工藝進(jìn)行大規(guī)模量產(chǎn)的第一個(gè)客戶，蘋果MacBook Pro的M2 Pro芯片是第一款使用該工藝制造的產(chǎn)品。除了M2 Pro芯片外，iPhone 15 Pro系列的A17仿生芯片，以及用于MacBook Pro的下一代M3芯片，均會(huì)使用臺(tái)積電的N3工藝。臺(tái)積電的N3將帶來比N5更高的全節(jié)點(diǎn)性能，包括10%-15%的性能，25%-30%的功耗，以及高達(dá)1.7倍的邏輯晶體管密度。為此，它使用了14個(gè)以上的極紫外（EUV）光刻層（N5使用最多14個(gè)），并將為深紫外（DUV）光刻層引入某些新的設(shè)計(jì)規(guī)則。雖然臺(tái)積電的N3工藝技術(shù)設(shè)計(jì)用于高性能計(jì)算（如CPU、GPU、FPGA、ASIC等）和智能手機(jī)，但該節(jié)點(diǎn)的工藝窗口比較窄，難以達(dá)到芯片開發(fā)人員預(yù)期的規(guī)格。為了解決這一問題，臺(tái)積電又開發(fā)了N3E版本的技術(shù)，拓寬了工藝窗口。

在3nm工藝之前,臺(tái)積電的技術(shù)一直領(lǐng)先于三星。但在3nm工藝方面，三星電子憑借GAA結(jié)構(gòu)實(shí)現(xiàn)了反超。三星表示，與5nm鰭狀場(chǎng)效應(yīng)晶體管（FinFET）工藝相比，GAA技術(shù)可以將功耗降低45%，性能提高23%。而臺(tái)積電的3nm工藝基于FinFET工藝，與5nm工藝相比，預(yù)計(jì)速度提高約10%至15%，功耗降低30%。

當(dāng)然，市場(chǎng)優(yōu)勢(shì)的體現(xiàn)是多方面的，技術(shù)只是其中之一，關(guān)鍵還要看量產(chǎn)能否達(dá)到商業(yè)要求。因此，在3nm代工業(yè)務(wù)中，誰是贏家取決于誰首先達(dá)到了預(yù)期的量產(chǎn)良率。根據(jù)臺(tái)積電的計(jì)劃，公司將繼續(xù)升級(jí)3nm工藝，并在2023年年中之后全面啟動(dòng)第二代3nm工藝（N3E）。三星電子計(jì)劃在2024年推出第二代GAA 3nm工藝。無論如何，在3nm工藝節(jié)點(diǎn)上，英特爾很顯然已經(jīng)落后于三星和臺(tái)積電這兩家企業(yè)了。

圖4：臺(tái)積電近年新節(jié)點(diǎn)發(fā)展情況

（圖源：AnandTech）

有關(guān)未來的研發(fā)計(jì)劃，臺(tái)積電在其官網(wǎng)上有公開的表態(tài)，大意是這樣的：為了保持和加強(qiáng)臺(tái)積電的技術(shù)領(lǐng)先地位，公司計(jì)劃繼續(xù)加大研發(fā)投入。對(duì)于先進(jìn)的CMOS邏輯，公司的3nm和2nm CMOS節(jié)點(diǎn)仍在開發(fā)中。此外，公司的探索性研發(fā)工作重點(diǎn)將放在超過2nm的節(jié)點(diǎn)以及3D晶體管、新存儲(chǔ)器和低R互連等領(lǐng)域。

技術(shù)進(jìn)步及行業(yè)展望

SEMI在其最新發(fā)布的《2025年300mm晶圓廠展望》報(bào)告中宣布，全球300mm晶圓廠的產(chǎn)能在2025年將達(dá)到新高。預(yù)計(jì)全球半導(dǎo)體制造商將在2022年至2025年間以近10%的復(fù)合平均增長(zhǎng)率（CAGR）擴(kuò)大300mm晶圓廠產(chǎn)能，達(dá)到每月920萬片的歷史新高。其中，中國300mm前端晶圓廠產(chǎn)能的全球份額將從2021年的19%增加到2025年的23%，達(dá)到230萬片。屆時(shí)，中國的300mm晶圓廠產(chǎn)能將接近全球領(lǐng)先的韓國。

IC Insights表示，到2022年底，半導(dǎo)體行業(yè)的資本支出增長(zhǎng)將達(dá)到21%。這一增長(zhǎng)率雖低于去年的35%，也低于今年早些時(shí)候24%的預(yù)測(cè)，但需要注意的是，半導(dǎo)體行業(yè)資本支出已連續(xù)第三年以兩位數(shù)的百分比持續(xù)增長(zhǎng)，上一次出現(xiàn)這種情況要追溯到1993年至1995年。

圖5：全球半導(dǎo)體行業(yè)的資本支出情況分析

（圖源：IC Insights）

一方面是市場(chǎng)上晶圓產(chǎn)能需求的不斷增加，另一方面是資本支出的逐漸萎縮，為什么會(huì)出現(xiàn)這樣的矛盾呢？早些時(shí)候，IC Insights的分析師曾預(yù)計(jì)今年半導(dǎo)體行業(yè)的資本支出將增至1,904億美元，但困難的宏觀經(jīng)濟(jì)條件和一些細(xì)分市場(chǎng)出現(xiàn)的產(chǎn)能過剩危機(jī)，能夠增長(zhǎng)21%實(shí)屬不易。在半導(dǎo)體行業(yè)大干快上的當(dāng)下，資本支出減少這一趨勢(shì)值得市場(chǎng)參與者們仔細(xì)評(píng)估。

在代工市場(chǎng)，可以預(yù)見的是，臺(tái)積電將在相當(dāng)長(zhǎng)一段時(shí)間內(nèi)領(lǐng)先于競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手。去年3月英特爾提出了“IDM2.0”戰(zhàn)略，期望通過對(duì)外代工服務(wù)盤活企業(yè)的資產(chǎn)。目前，英特爾的代工業(yè)務(wù)Intel Foundry Services（IFS）也公司是營(yíng)收增長(zhǎng)最快的業(yè)務(wù)。不過，英特爾的首席財(cái)務(wù)官曾公開表態(tài)證實(shí)，英特爾的10nm工藝節(jié)點(diǎn)不如22nm那么賺錢。三星的代工業(yè)務(wù)傳統(tǒng)上在產(chǎn)能方面要落后于臺(tái)積電，因?yàn)樗麄兏鼉A向于優(yōu)先考慮母公司和戰(zhàn)略客戶的訂單。當(dāng)然也不能說臺(tái)積電就是高枕無憂了，未來仍充滿著挑戰(zhàn)，他們的工程師們必須在N3及以后的技術(shù)節(jié)點(diǎn)上上保持著持續(xù)的技術(shù)領(lǐng)導(dǎo)力。

在技術(shù)節(jié)點(diǎn)上，盡管使用臺(tái)積電N3工藝的芯片最快可能需要等到2023年第一季度，但N3工藝量產(chǎn)很可能就在2022年第四季度實(shí)現(xiàn)。雖然三星在3nm技術(shù)節(jié)點(diǎn)上開始使用GAA結(jié)構(gòu)晶體管，但事實(shí)上三星也未能按照計(jì)劃提前完成。根據(jù)三星目前的公開數(shù)據(jù)，其最早的3nm工藝可能在技術(shù)層面仍面臨很多不確定性。至于Intel 3，它的量產(chǎn)基本趕不上2022年這班車了。也許我們可以寄望于2024年上半年的Intel 20A以及2025年下半年的Intel 18A的進(jìn)程，也希望英特爾能夠借此恢復(fù)其技術(shù)領(lǐng)先地位。