2020年全球半導體市場的趨勢展望

2020年受疫情的影響，整個行業(yè)變化是較大的,在此，賽迪顧問把2020年上半年的情況做了統(tǒng)計。

1   全球2020年上半年情況

1.1 2020年的新冠疫情對半導體行業(yè)有什么影響？

還是從2019年談起。2019年是半導體硅周期中波谷的一年，主要受存儲器市場大幅下滑等影響，存儲器有-12%的下滑。2020年上半年的1個亮點，是在中國GDP一二季度合并起來下降了1.6%，而國外主要發(fā)達經濟體上半年幾乎是2位數負增長的情況下，全球半導體行業(yè)在2020年上半年能夠取得4.5%正增長，預計全年4.8%的增幅應該是難能可貴的，可以說在哀鴻遍野的經濟大潮下，半導體行業(yè)雖然談不上一枝獨秀，包括醫(yī)療也很火熱，但是整個半導體行業(yè)能取得這樣的發(fā)展勢頭應該是難能可貴的。

圖1 2001—2019年全球半導體市場規(guī)模及增速 數據來源：WSC，賽迪顧問整理，2020年8月

這次疫情對半導體行業(yè)沒有影響嗎？實際上，按照世界半導體貿易統(tǒng)計組織2019年11月的預測，2020年全球半導體市場的增速是5.9%?，F在看，例如能實現4.8%，雖然在整個經濟下滑中還實現了逆勢增長，但是還是比預測少了1.1個百分點，還是受到經濟下滑的影響。

1.2 各國市場

按照國別來看，首先還是按照世界半導體貿易統(tǒng)計組織看，中國半導體市場是全球最大的，已經將近10年了，大約從2011年開始就已經是全球最大的市場，2019年占全球市場的35%。

現在經常拿中國和美國對比，美國占全球半導體市場的19%，即中國是美國的近2倍。歐盟、日本的市場份額都不足10%?？梢娭袊谌虬雽w市場中所占的地位、份額，經過10年的發(fā)展是絕對的第一，已經不可撼動。

1.3 從產品結構看市場

在產品結構上，人們都說中國在一窩蜂地搞集成電路，到底搞什么產品？首先要從市場層面來分析，現在全球和中國日趨接軌，只看中國的市場已經不夠了，還要看全球到底分布是什么樣。

如果從產品結構來看，存儲器和邏輯電路各占約25%的份額，就是這兩大產品占了一半。所以為什么現在中國各地有人在搞Flash、DRAM，因為若存儲器領域不搞，相當于1/4的市場就放棄了。另外，為什么中芯國際在升級代工？因為邏輯代工又是25%的份額。若存儲器和邏輯這兩個領域能占住，就占住了一半的市場（如圖2）。

圖2 2001—2019年全球半導體市場產品結構 數據來源：WSC，賽迪顧問整理，2020年8月

2019年光電器件、傳感器增速較高。全球其他領域的份額基本是下滑，唯一一個高增長的是光電器件，增速將近10%，傳感器增速在3%~5%左右。所以這兩個是高增長領域，但是份額并不大：光電器件9%多，傳感器3.3%。

所以國內抓得還是比較準：一是把巨大的存量市場抓住，另外把新興的高成長市場抓住。

1.4 應用市場

1）從需求角度看

過去講所謂的3C（消費、通信、計算機），從全球整體來看，現在還是通信排第一，為33%。為什么國外對5G看得很重？包括對通信芯片管制得比較嚴？因為通信占了1/3的份額，因此是兵家必爭之地。

第二是計算機領域，雖然臺式機現在用得少了，不過，由于新冠疫情的影響，遠程辦公、在家教學帶動了一大波電腦需求；另外像超算中心、云計算等也是對計算機領域非常大的帶動，因此占了28%的份額。

33%+28%就是60%，可見如果占住這2塊市場，全球市場的60%就掌握在自己手中。

人們經常提到的汽車、工業(yè)、消費電子，數目比較接近，分別為13%、12%、11%，盡管這些領域的熱度較高，但是在全球市場中所占的份額還是較小的。

所以最近國家無論是對通信芯片的大力扶持，還是對服務器芯片包括通用CPU的支持，正是看到了龐大的市場需求。

2）從供給角度看

全球半導體產能的構成情況，第一是技術結構，因為經常有人說中國的技術水平不高等。可以從以下4點進行分析。

①按線寬劃分，產能最大的是什么工藝？14 nm，約占全球20%的芯片制造產能，即1/5。

②產能增長最快的是什么工藝？7 nm。2018年增速是38%。這相當可觀，短短三四年，7 nm產能從0到占全球大概5%的市場份額。

③我們經常講的28 nm，很多企業(yè)也在投，在全球產能中占了11%左右。

④回到新的8號文件(注：國務院國發(fā)[2020]8號文 《新時期促進集成電路產業(yè)和軟件產業(yè)高質量發(fā)展的若干政策》，2020年8月發(fā)布)的優(yōu)惠政策有嚴格的線寬，65 nm是在8號文件上明確提出來的，這是享受優(yōu)惠政策的一檔。65 nm還是選得比較準的，因為65 nm的產能增長速度僅次于7 nm：7 nm在全球增速是38%，65 nm產能的增速是28%。這還是比較基于市場的，不是65 nm已經被替代了。

⑤在新的8號文件已經劃了130 nm紅線，高于130 nm就享受不到政策優(yōu)惠了。從全球來看，130 nm及以下或更高級的產能占全部產能的78%，即新的8號文件鼓勵的是（如果從全球角度看）涵蓋了集成電路1/4的產能區(qū)間。所以新的8號文件覆蓋的面或惠及的企業(yè)是比較廣的。

3）產能的區(qū)域結構

2019年是非常具有紀念意義的1年，正是在2019年，中國集成電路的產能成為全球最大的市場，占了20%，美國占的份額是10%。也就是中國的市場是美國的2倍，中國的制造能力是美國的2倍。

不過，李珂認為：我們還有很多像毛細血管的關鍵環(huán)節(jié)沒有打通。

過去幾年，中國的產能每年以兩位數的速度增長，而其他國家像歐洲、日本隨著舊的生態(tài)淘汰，產能不但沒有增加還在萎縮。

4）投資并購

如果拋去圖3中間2個較高的柱狀圖，從一個比較長的周期來看，在全球半導體產業(yè)的并購當中，還是出現了穩(wěn)步增長，從2012年一百多億到現在每年三百多億，所以整個行業(yè)的兼并重組資本還是比較活躍的。而只有資本層面不斷活躍，我們在產業(yè)發(fā)展才有更新的活力，所以隨便一家企業(yè)市盈率100%多，大家還是覺得具有財富效應。

圖3 2012—2019年全球半導體并購金額 數據來源：賽迪顧問，2020年8月

2 國內市場狀況

2.1 國內市場規(guī)模

談半導體的市場/產業(yè)，還是要放在電子信息的角度。從2020年上半年的情況來看還是不錯的，上半年中國電子信息制造業(yè)企業(yè)的營收增長4.6%，這在疫情期間是難能可貴的。同時還有一個振奮人心或很奇怪的現象：中國電子信息企業(yè)的利潤增速達到27%，而2019年是負增長?？梢娢覀冊谝咔槠陂g做的更多的是高附加值的產品。正是整個電子信息產業(yè)的持續(xù)發(fā)展，已經或者還將繼續(xù)帶動國內集成電路市場和產業(yè)的增長。

賽迪顧問統(tǒng)計的數據一直比國際組織高，按照賽迪顧問的統(tǒng)計，2019年中國集成電路市場規(guī)模達1.5萬億元人民幣（圖4），如果按照這個數據去計算，在全球約占45%、46%的份額。國內的增速一直比全球要高，2019年全球負增長12%，而國內大概也就是5點幾個百分點。2020年國際組織預測全球增長4.6%、4.8%，賽迪顧問預測大概會有6%的增長。世界組織公認2020年全球主要經濟體GDP唯一保持增長的可能就是中國，所以我們沒有理由不相信中國集成電路的市場需求隨之增長。

圖4 2012—2019年中國集成電路市場規(guī)模及增速 數據來源：賽迪顧問，2020年8月

2.2 進出口情況

據海關總署統(tǒng)計，2019年我國進口3千億美元，出口1千億美元（圖5），這是在規(guī)模上比較好記的數據。從2020年上半年的情況看同樣如此。

圖5 2015—2019年中國集成電路進出口額 數據來源：海關總署，賽迪顧問整理

為什么我們市場比較紅火？我們2020年上半年按照海關統(tǒng)計，國內貨物貿易進出口總額中進口下降了7.1%，出口下降了6.1%，所以在整個外貿形勢不景氣的情況下，上半年集成電路的進口增長了12%，出口增長了10%，也不排除企業(yè)提前備貨的因素。所謂的開放合作、世界同“芯”，從中國的進出口數據來看或者數據的直觀反應并沒有受到進出口萎縮，和全球的半導體廠商不來往，或者我們的出口受到限制了，至少從我們的統(tǒng)計數據上沒看到這種情況出現。

我們國內的產品結構和應用結構基本上和全球類似。2020年上半年趨勢發(fā)生了較大的變化。

還是看2020年上半年，新基建對我們的集成電路產業(yè)帶來很大的市場？從應用結構來看，第一，增長最快的還是通信領域，5G的建設，大量的基站建設推動了通信領域芯片的快速增長；在計算機領域，隨著新冠疫情出現的遠程辦公，對計算機芯片的帶動作用是非常大的。反之，之前我們一直寄予厚望的汽車領域，最近幾年中國的汽車產業(yè)不太景氣，產能在持續(xù)下滑，這是一方面；另一方面很多地方政府限購，說明需求側也沒有放開。之前的幾次會議很多廠商講看好智能汽車，但包括自動駕駛現在也遇到法律、倫理上的障礙，所以人們寄予厚望的汽車領域反倒不盡如人意。

還是回到中國集成電路產業(yè)的發(fā)展。我國的十三五推進綱要的目標是到2020年產業(yè)規(guī)模要達到9千億元，從目前來看至少到2020年上半年整個產業(yè)增長16%，勢頭還是不錯的；但是從下半年開始，隨著中美關系的不確定性，可能會帶來一些影響，可能會少二三百億元，達到8700億元左右。

芯片制造方面，從2020年上半年的增勢來看還會保持加速增長，一方面中芯國際及各地方政府在大力擴充產能，記得幾年前就有很多專家講產能為王，現在如果拿不到國外公司的產能，那恰恰印證了所謂產能為王的概念。所以雖然我們現在坐擁全球最大的半導體產能，已經占了1/5，但是技術水平還有待進一步提升，因此一方面還需要進一步提升自己的工藝水平，相對35%的市場，如果合理，制造市場應占全球的35%。更進一步，我們的產能可否占到全球的40%？這樣不只為中國企業(yè)服務，還服務一帶一路，為全球半導體產業(yè)作出貢獻。所以如果按照35%、40%來測算，我們還有1倍的提升空間。

封裝測試領域在這些年做得非常出色，無論是技術、規(guī)模還是全球地位上，包括和國內的產業(yè)鏈銜接上，做得非常好。所以預計未來國內的封測產業(yè)還會保持持續(xù)穩(wěn)定的增長。

3 結論和判斷

1）現在非常時髦的詞是“雙循環(huán)”：國內循環(huán)，國際循環(huán)。我們有沒有條件做雙循環(huán)？如何去踐行雙循環(huán)？集成電路產業(yè)是兩頭在內的（市場和產能都在國內）。（注：以前很多專家批評光伏產業(yè)是兩頭在外，因市場主要出口到歐盟，原材料從國外來）。雙在內為整個行業(yè)的雙循環(huán)奠定了很好的基礎，因此集成電路行業(yè)有條件去踐行國際國內雙循環(huán)的概念。

2）未來的增長點在什么地方？主要在“兩新一高”。

兩新之一是新基建，包括5G、充電樁等；第二是新型城鎮(zhèn)化。無論從現在還是未來相當長的一段時間，關于消費類電子產品，記得2003年、2004年MP3、MP4大行其道的時候，有很多專家認為殺手級的應用在向消費領域延伸，但是至少從目前來看，無論是國際還是國內，只有百分之十幾的份額，而且手機的集成度不斷提升擠壓了其他產品，依靠消費類電子的帶動是很困難的，而且拼殺是非常激烈的，是紅海市場。無論是新基建還是新型城鎮(zhèn)化所帶來的智能交通、智能醫(yī)療、智慧城市，無論是市場的規(guī)模、廣度，還是國內企業(yè)的機遇等，是值得人們重點關注的。

“高”就是高質量的發(fā)展，像節(jié)能環(huán)保、生物醫(yī)藥等。高速的發(fā)展方式要轉變，居民也是一樣，從注重溫飽向小康，再注重健康、醫(yī)療、養(yǎng)生，因為先吃飽穿暖，再升官發(fā)財，然后是長命百歲。所以真正高質量的發(fā)展是值得我們注意的。

    3）回顧2000年18號文件 （即《國務院關于印發(fā)鼓勵軟件產業(yè)和集成電路產業(yè)發(fā)展若干政策的通知》(國發(fā)〔2000〕18號)的發(fā)布，2011年4號文件（國發(fā)[2011]4號《關于印發(fā)進一步鼓勵軟件產業(yè)和集成電路產業(yè)發(fā)展若干政策的通知》），可以大膽預測，短則5年，長則10年，也就是我們在未來的5~10年或第3個10年，應該有從量變到質變的突破。常言道“三十年河東，三十年河西”，從2000年—2030年將是30年，是不是應該有河東到河西的轉變呢？從設計用EDA工具，到設計、封裝、設備、材料、應用，每個領域都有很多優(yōu)秀的企業(yè)，每個領域無論是國家還是地方政府都給予了大力扶持。原來很多專家說重點突破、以點帶面，未來要么不突破，如果突破，一定是全面突破的態(tài)勢。

4）人們經常會討論現在的國際氛圍，未來將是怎樣？李珂的觀點是：現在是互聯網時代，在電子信息領域，無論是文化氛圍還是科技氛圍，開放和合作肯定是全球主流。雖然在短期內可能會受到政治因素的干擾，但是科學無國界，在產業(yè)界和學術界來看，只有開放合作共贏才能夠實現產業(yè)發(fā)展。大家在商言商，做的都是希望能有更多的客戶、有更大的應用，產品能夠實現產業(yè)化，實現經濟價值和社會價值。所以預計未來的5到10年，雖然可能政治氛圍會時緊時松，從國家包括學術界，都在說未來的開放合作一定是我們的主流。

（注：本文來源于《電子產品世界》雜志2020年10月期）